Warum ist es so wichtig Geldanlage neu zu denken?
Illiquide Anlageklassen sind in Zeiten von Wirtschaftskrisen oder Finanzmarktkrisen gefährlich. Sind wirtschaftliche Bedingungen schlecht oder lässt die Konjunktur nach, hat es negative Auswirkungen auf die Liquidität von Unternehmen oder gar ganzen Geschäftsobjekten. Ganze Prozesse in Geschäftsobjekten kommen ins Stocken, auch die von Zentralbanken. Während in liquiden Märkten Anlagewerte ständig den Besitzer wechseln, werden illiquide Anlagen nur selten verkauft. Wenn kein Käufer mehr gefunden werden kann, ist der Verkäufer gezwungen, die Anlage zu einem Schleuderpreis anzubieten, um das Interesse anzukurbeln.
In der Geschäftswelt ist es für illiquide Unternehmen, die nicht genug Geld für die Erfüllung ihrer Schuldverpflichtungen zur Verfügung haben, schwierig, ihren Handel fortzusetzen. Selbst ein Unternehmen mit ausreichenden Vermögenswerten, wie Grundstücken, Grundbesitz oder Maschinen, könnte der Gefahr der Insolvenz ausgesetzt sein, wenn sich diese Werte nicht schnell zu Geld machen lassen.
Ist die Wirtschaft an das Zentralbanksystem gekoppelt?
Ja, denn das Problem sind nicht unsere Unternehmen, sondern der US-Dollar, der überaus illiquide ist. Die über Jahrzehnte fabrizierte Überproduktion und der im Übermaß stattfindende Handel mit Derivaten im Bankensektor ließ nicht nur Wetten auf Basiswerte stattfinden, sondern treiben ein überaus komplexes internationales Banken- und Eurodollar-Derivatesystem unkontrolliert und unreguliert US-Dollar-Verbindlichkeiten in Billionenhöhe in ein offenes Höllenfeuer.
Diese Krise ist keine normale Krise, die bald wieder vorüber ist, sondern ein Endprodukt verstrickter und verflochtener Fehlentscheidungen, um “schnelles Geld” über die Grenzen hinaus zu machen und funktionierende Märkte kurzfristig zu beeinflussen, um eigenes Wachstum anzutreiben und somit eine Machtposition zu behalten, weshalb der US-Dollar zusammen mit dem EURO wohl auch interessiert daran ist, waffenfähig zu bleiben.
Aussteigen oder verbrennen?
Das will niemand hören. Verständlicherweise - denn in unseren Köpfen ist das Vertrauen gegenüber Banken tief verankert. Und tiefe Verankerungen von Vertrauen möchte jeder behalten. Europa und somit auch wir - Deutschland als einst guter Industriestandort, sind durch und durch abhängig und klammern uns, ob im Energiesektor an Russland, im Rohstoffsektor an China oder im Bankensektor an den US-Dollar.
Es gibt Lösungen, die es möglich machen, aus einer Wette auszusteigen. Dazu ist es allerdings notwendig, sich selbst zum Kapitän zu machen und den richtigen Hafen anzusteuern!
VON HERZEN VOM FINANZKONTOR SOMMERHOFF